FISFidelity National Information Services, Inc.
黃燈現價$41.89
距高點-40.4%
總分66
2026-09-04 收盤 · 量化 66/100 換算 100
七關體檢：數字全來自 API 實抓，質化判讀附來源。
深度研究 AI 研究整理
研究報告產生中——七段式盡職調查（商業模式、護城河、營收進度、催化劑、籌碼、資本結構、管理層）由 Mac mini 背景以 Claude CLI + web search 產生（首次約 3–8 分鐘，重新整理即可；21 天快取、每段附來源、不進計分）。
本區為 AI 網路查證的研究整理（每段附來源），非本站 API 計算、不參與七關計分。數字請以來源原文為準。
七關評分
1跌深20/20
- 52週高點 $70.27（2025-09-09，盤中高）→ 現價 $41.89（2026-09-04 收盤），回落 40.4%
2殺估值15/15
- P/E 8.1 vs 5年中位數 65.4，壓縮 87.6%（樣本 12 季）
3護城河AI 判讀15/20
- (a) 壟斷型態 3/5｜美國核心銀行市場由Big 3（FIS/Fiserv/Jack Henry）三家寡占逾七成；惟FIS市佔最小，與Fiserv差距懸殊，無收稅人或特許權加持，僅屬寡占跟隨者。（2 來源）
- (b) 轉換成本 5/5｜核心銀行系統替換費用可達上億美元、工期動輒數年至十年；資料由供應商掌控，轉換風險極高，銀行幾乎終身不換核心，黏著度為企業軟體之最。（2 來源）
- (c) 抗中國內捲 5/5｜美國銀行核心與合規軟體受OCC/FDIC/FFIEC嚴格監管，外資幾乎無法取得資格；既非硬體亦非消費品，中國補貼滲透模式完全無用武之地。（2 來源）
- (d) 定價權 2/5｜毛利率在34–38%區間震盪，Q1季節性下沉明顯；年比呈輕微侵蝕趨勢（2026-Q1低於2025-Q1），對軟體服務公司而言水準中低，定價話語權有限。
- AI 判讀 2026-11-09｜claude-code-cli/sonnet｜來源連結：mayfieldvalueinvesting.sub… dkstreetjournal.com/a-2026… americanbanker.com/news/bi… kansascityfed.org/research… matrixbcg.com/blogs/compet… kansascityfed.org/research…
4聰明錢0/10
- 精選基金近兩季無本檔持股變化（中性，非扣分）
- 「剛納入 S&P500/NASDAQ100 +4」：成分股歷史追蹤待建（Phase 2），暫不計分
- （13F 依法規延遲 45 天，以上為申報季度末持股，非即時）
5內部人6/15
- 近 6 個月：P 買入 1 筆、S 賣出 0 筆（含 CEO/CFO/董事層級買入）
- P｜2026-07-15｜Goldstein Jeffrey A（Director）$57,367
- 內部人總持股 ≥5% 加分項：資料源待建，暫不計分
6資本配置7/15
- 近四季 回購 $668M / 股息 $647M，回購佔比 50.8% → 3/6
- FCF margin 36.8% → 4/4
- 毛利率 36.4% → 0/3
- ROE 16.7% → 0/2
7時機3/5
- 距下次財報 81 天（2027-02-03（推估）） → 3/3
- 現價 $41.89 低於 EMA50 $41.98 → 0/2
資料覆蓋
- 標的型態
- 美股本土公司（SEC 定期申報）
- 價格
- 2026-09-04 收盤（Stooq／Yahoo）
- 財務
- SEC EDGAR 季度 XBRL，最新期 2026-03-31
- 內部人 Form 4
- 適用（SEC 申報）
- 下次財報
- 2027-02-03（推估）（EDGAR 節奏推估）
本頁為數據整理與 AI 判讀，非投資建議。